Первоначально предполагалось сделать орден Кутузова двух степеней. Таким он был учрежден 29 июля 1942 года. Спустя полгода, в феврале 1943 года, была учреждена третья степень.

В положение об ордене Кутузова III степени был внесен такой пункт: орден может быть дан офицеру "за умелую разработку плана боя, обеспечившего четкое взаимодействие всех родов оружия и успешный его исход". Кавалером ордена N1 стал полковник Михаил Тимофеевич Парфенов, начальник штаба артиллерии одной из армий, действовавших на Курском направлении. Весной 1943 года гитлеровцы готовились предпринять решающее наступление, чтобы остановить движение Красной Армии на Запад. В труднейших оборонительных боях огонь армейской артиллерии, в сочетании с действиями других видов оружия, нанес врагу огромный урон: фашисты потеряли более четырех тысяч солдат и офицеров. Когда обескровленный артиллерийским огнем советских батарей противник все же перешел в наступление, он потерял более 400 танков, тысячи солдат.

Всего за годы войны было выдано 3 328 орденов Кутузова III степени.